【導(dǎo)讀】8月26日，據(jù)韓國(guó)媒體ZDnet Korea報(bào)道，三星電子與SK海力士正在加速推進(jìn)其位于中國(guó)西安和大連的NAND閃存工廠升級(jí)與擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，相關(guān)投資預(yù)計(jì)在明年前陸續(xù)落地。三星西安工廠承擔(dān)其全球約40%以上的閃存產(chǎn)能，目前正推進(jìn)第九代V-NAND（約286層）的轉(zhuǎn)換投資，目標(biāo)月產(chǎn)能4萬(wàn)至5萬(wàn)片晶圓；SK海力士則自今年第三季度起在大連第二工廠重啟NAND技術(shù)升級(jí)，目標(biāo)月產(chǎn)3萬(wàn)片晶圓，整體產(chǎn)能將提升約50%。
韓國(guó)存儲(chǔ)雙雄加碼中國(guó)：三星與SK海力士的NAND產(chǎn)能競(jìng)速
三星西安：沖刺280層V9 NAND量產(chǎn)
在三星的全球NAND產(chǎn)能布局中，西安工廠占據(jù)舉足輕重的地位，承擔(dān)著其全球約40%以上的閃存產(chǎn)能。此次投資的重點(diǎn)在于技術(shù)迭代與先進(jìn)制程導(dǎo)入。
韓國(guó)存儲(chǔ)雙雄加碼中國(guó)：三星與SK海力士的NAND產(chǎn)能競(jìng)速
據(jù)悉，三星電子自2026年上半年起，已在西安X2產(chǎn)線啟動(dòng)了第九代V-NAND的轉(zhuǎn)換投資。第九代V-NAND采用約286層的堆疊架構(gòu)，屬于當(dāng)前行業(yè)內(nèi)最先進(jìn)的閃存產(chǎn)品之一。為了確保這一高端產(chǎn)品的穩(wěn)定量產(chǎn)，三星已將補(bǔ)充投資計(jì)劃具體化，核心在于追加引入關(guān)鍵的蝕刻工藝設(shè)備——這對(duì)于在數(shù)百層堆疊結(jié)構(gòu)中蝕刻出極深的通道孔至關(guān)重要。消息人士透露，相關(guān)設(shè)備采購(gòu)訂單預(yù)計(jì)在2026年內(nèi)落地，補(bǔ)充投資則計(jì)劃于2027年下半年開(kāi)始執(zhí)行，目標(biāo)月產(chǎn)能約為4萬(wàn)至5萬(wàn)片晶圓。
SK海力士大連：重啟二廠擴(kuò)大版圖
三星在西安大步邁進(jìn)的同時(shí)，SK海力士在大連也并未缺席。作為其NAND業(yè)務(wù)的重要生產(chǎn)基地，大連工廠正迎來(lái)新的發(fā)展階段。SK海力士已自2026年第三季度起，在大連第二工廠正式推進(jìn)NAND產(chǎn)品的技術(shù)升級(jí)與設(shè)備投資，目標(biāo)規(guī)模約為月產(chǎn)3萬(wàn)片晶圓。
韓國(guó)存儲(chǔ)雙雄加碼中國(guó)：三星與SK海力士的NAND產(chǎn)能競(jìng)速
更值得關(guān)注的是，大連二廠的擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃曾因行業(yè)下行周期而停滯四年，隨著企業(yè)級(jí)固態(tài)硬盤（eSSD）需求因AI數(shù)據(jù)中心普及而急劇增長(zhǎng)，該計(jì)劃已被重新激活。預(yù)計(jì)新產(chǎn)線投產(chǎn)后，大連基地的整體產(chǎn)能將提升約50%。盡管為了規(guī)避設(shè)備進(jìn)口限制，SK海力士采用了“韓國(guó)生產(chǎn)關(guān)鍵層、中國(guó)進(jìn)行后續(xù)工序”的分段制造策略，在一定程度上拉長(zhǎng)了生產(chǎn)周期，但相較于完全繞開(kāi)限制，這已是當(dāng)前最優(yōu)的折中方案，其對(duì)中國(guó)產(chǎn)線先進(jìn)制程的傾斜已清晰可辨。。
投資背后的深層邏輯與行業(yè)影響
韓國(guó)存儲(chǔ)雙雄此次同步加碼中國(guó)NAND產(chǎn)能，是多重市場(chǎng)與產(chǎn)業(yè)因素共振的結(jié)果。
首要驅(qū)動(dòng)力來(lái)自AI需求。AI服務(wù)器的部署需要大量高容量、高性能的企業(yè)級(jí)SSD，直接推動(dòng)了高端NAND需求的激增。為了抓住這一增長(zhǎng)紅利，兩大巨頭必須確保足夠的先進(jìn)產(chǎn)能儲(chǔ)備。與此同時(shí)，中國(guó)市場(chǎng)的戰(zhàn)略地位不可替代——中國(guó)不僅是全球最大的半導(dǎo)體消費(fèi)市場(chǎng)，其完善的產(chǎn)業(yè)鏈配套和高效的制造能力，依然是巨頭們?nèi)虿季种薪档统杀尽⒖焖夙憫?yīng)市場(chǎng)的關(guān)鍵一環(huán)。
而這一輪投資更深層的本質(zhì)在于制程競(jìng)賽。三星直接將西安工廠升級(jí)為V9 NAND（約286層）的海外量產(chǎn)基地，SK海力士則重啟大連工廠導(dǎo)入先進(jìn)工藝，兩者均打破了以往“海外工廠落后本土兩代”的常規(guī)操作。中國(guó)工廠正從“產(chǎn)能中心”向“技術(shù)前沿陣地”躍遷，背后是全球AI算力競(jìng)賽倒逼下，存儲(chǔ)巨頭為縮短高端產(chǎn)品交付周期，不得不將最先進(jìn)產(chǎn)能部署在最具供應(yīng)鏈優(yōu)勢(shì)的地方。
對(duì)行業(yè)而言，這一布局將有效緩解全球高端NAND供需緊張，進(jìn)一步鞏固韓國(guó)企業(yè)的市場(chǎng)主導(dǎo)地位。而對(duì)中國(guó)半導(dǎo)體生態(tài)來(lái)說(shuō)，全球最先進(jìn)存儲(chǔ)工藝與設(shè)備的持續(xù)落地，有望帶動(dòng)本土上游材料、零部件及設(shè)備驗(yàn)證產(chǎn)業(yè)鏈的協(xié)同發(fā)展，推動(dòng)中國(guó)在全球半導(dǎo)體價(jià)值鏈上的參與深度實(shí)現(xiàn)實(shí)質(zhì)性提升。
結(jié)論
三星和SK海力士此次同步擴(kuò)產(chǎn)中國(guó)NAND產(chǎn)能，直接動(dòng)力來(lái)自AI驅(qū)動(dòng)的企業(yè)級(jí)SSD需求激增。但更值得關(guān)注的是產(chǎn)能背后的技術(shù)層級(jí)變化——三星將約286層V9 NAND直接放在西安量產(chǎn)，SK海力士重啟大連工廠導(dǎo)入先進(jìn)工藝，均打破了以往“海外工廠落后本土兩代”的常規(guī)操作。中國(guó)工廠正在成為先進(jìn)制程的海外量產(chǎn)基地，這背后是AI算力競(jìng)賽倒逼下，存儲(chǔ)巨頭為縮短高端產(chǎn)品交付周期而做出的供應(yīng)鏈選擇。
